Лендинг крипты (или криптовалютный лендинг) — это процесс, в котором пользователи предоставляют свои криптоактивы в долг другим пользователям или заимствуют криптовалюты под залог. Это осуществляется через специальные платформы, которые могут быть как централизованными (CeFi), так и децентрализованными (DeFi). Вот основные аспекты криптовалютного лендинга:
Как работает лендинг крипты?
Кредиторы:
- Пользователи, желающие заработать на своих криптоактивах, предоставляют их в долг другим пользователям. Кредиторы получают процент на свои вложения, которые зависят от рыночных условий и выбранной платформы.
Заемщики:
- Пользователи, нуждающиеся в ликвидности, могут взять в долг криптовалюту, предоставляя в качестве залога свои активы. Заемщики обязуются вернуть сумму кредита с процентами в заранее установленный срок.
Платформы:
- Централизованные платформы (CeFi), такие как BlockFi или Celsius, действуют как посредники, управляя процессом кредитования. Пользователи регистрируются, проходят проверку личности (KYC) и могут взаимодействовать с другими пользователями.
- Децентрализованные платформы (DeFi), такие как Aave или Compound, используют смарт-контракты для автоматизации процесса. Пользователи могут предоставлять и заимствовать криптовалюту напрямую без необходимости доверять третьим лицам.
Преимущества криптовалютного лендинга
- Пассивный доход: Кредиторы могут получать процентные ставки на свои активы, что позволяет им зарабатывать, не продавая свои криптовалюты.
- Доступ к ликвидности: Заемщики могут использовать свои активы в качестве залога для получения ликвидности, не продавая свои криптовалюты.
- Гибкость: Пользователи могут выбирать, какие активы предоставлять в долг или заимствовать, что дает им возможность управлять своим портфелем.
- Глобальная доступность: Лендинги криптовалют доступны для пользователей по всему миру, что устраняет многие барьеры, присущие традиционным финансовым системам.
Риски криптовалютного лендинга
- Риск ликвидации: Если стоимость залога заемщика резко падает, это может привести к его ликвидации для покрытия долга.
- Риск невозврата: Заемщики могут не вернуть долг, что может привести к потерям для кредиторов, хотя большинство платформ требуют избыточного залога для минимизации этого риска.
- Безопасность: На централизованных платформах пользователи должны доверять компании, которая управляет их активами, тогда как децентрализованные платформы могут иметь уязвимости в смарт-контрактах.
Примеры платформ для лендинга крипты
- Aave: Децентрализованная платформа для кредитования и заимствования различных криптовалют.
- Compound: Протокол, который позволяет пользователям заимствовать и предоставлять криптовалюту, используя смарт-контракты.
- BlockFi: Централизованная платформа, предлагающая кредиты и возможность зарабатывать на своих криптоактивах.
- Celsius: Платформа, которая предлагает высокие процентные ставки для кредиторов и возможность заимствования криптовалют.
Заключение
Лендинг крипты предоставляет пользователям возможность зарабатывать на своих активах или получать ликвидность, однако он также связан с определенными рисками. Пользователи должны быть осведомлены о том, как работают эти платформы, чтобы принимать более обоснованные решения.